Una quinta parte de las hipotecas suscritas desde 2003 son refinanciaciones

El análisis ha sido efectuado por el economista y arquitecto Ricardo Vergés, profesor honorario por la Universidad de Montreal y miembro de la Comisión de Estadística del Ministerio de Vivienda. En su análisis asegura haber trabajado con todas las fuentes de información disponibles y tantas veces criticadas y haber comprobado la coherencia de los datos obtenidos.

Más que reiterar qué ha ocurrido en el 'boom' inmobiliario y por qué se originó, Vergés apunta a las consecuencias de esta vorágine compradora; adquisiciones que se financiaron mayoritariamente con crédito. De hecho, recuerda que mientras en EE UU nunca llegaron a construir más de nueve viviendas por cada mil habitantes y siempre se vendieron a precios equivalentes, como mucho, a 3,5 veces la renta familiar media; en España se alcanzó un promedio de 22 nuevas casas por cada mil habitantes y llegaron a pagarse precios que superaron en 6,5 veces la renta media. Para poder pagar tal volumen de transacciones, las familias apuraron los largos plazos de amortización que les ofrecieron las entidades financieras.

Hasta tal punto se generalizó esta práctica, que en los últimos cinco años de los 8,4 millones de hipotecas contratadas, una quinta parte, poco más de 2,4 millones, corresponde a refinanciaciones sin incremento de capital. El modelo estadístico que utiliza Vergés en su informe (denominado Quaterly Debt Accounts Model, QDAM) estima que la deuda por cuotas (principal más intereses) se elevó de 1,56 billones que los hipotecados de 2003 a 2007 tenían que devolver sobre el papel hasta los 1,86 billones, un 19% más, que adeudan ahora como consecuencia de esa refinanciación. Así, sobre todo en los dos últimos años, coincidiendo con un significativo repunte de los tipos de interés, la deuda se ha disparado posponiendo el principal y alargando el calendario de amortización y por tanto los intereses, de modo que el importe pendiente no cesa de aumentar. 'Los préstamos suscritos con anterioridad a 2003 no tendrán graves problemas, porque están bastante amortizados, pero en los más recientes la situación es muy distinta', dice Vergés.

Riesgos peligrosos

De hecho, este economista y arquitecto señala que no sólo se han cometido excesos a la hora de conceder préstamos equivalentes a más del 80% del valor de tasación del inmueble, sino que la práctica de ampliar el plazo de amortización entraña riesgos aún más peligrosos. Primero, porque más allá de 30 años ya no se obtienen descuentos significativos en las cuotas mensuales y segundo, porque las incertidumbres sobre tipos de interés y circunstancias personales del hogar se acrecientan cuanto más se retrase el vencimiento. 'Las posibilidades de perder el empleo en 20 años son más que si es a 15 años', añade Vergés.

En este sentido, y teniendo en cuenta la última evolución experimentada por el precio del dinero y los tipos hipotecarios medios, el estudio no descarta que éstos continuaran repuntando hasta el 8% en el periodo 2011-2013 para después estabilizarse de nuevo al 6%. 'Sólo las fuertes turbulencias actuales y la necesidad de estimular el crecimiento pueden evitar ese repunte, ya que ahora parece que lo hay que hacer es bajar los tipos', explica. Con todos estos elementos, es probable que ese aumento de la deuda pese como una losa sobre los hogares a medio plazo y su renta disponible neta, descontado el pago de la cuota hipotecaria, no registrará aumentos considerables, lo que lastrará el consumo y el ahorro.

Fuente: cincodías

¿Qué es el euribor?

Todos los días, a las once de la mañana, la agencia de noticias Reuters envía un teletipo a su red mundial informando del nivel del Euribor. ¿Es posible que una agencia de noticias marque este índice por el que se guían las hipotecas en la Unión Europea?No, realmente. Lo que hace la agencia Reuters es recoger la información que le envía una institución denominada European Banking Federation (EBF), es decir, la Federación Europea de Bancos. La EBF pregunta todos los días a unos cuarenta bancos europeos de primera magnitud (solventes, grandes, sólidos) cuál es el tipo de interés que han prestado ¿a sus clientes? No. A otros bancos. Pues resulta que los bancos se prestan todos los días dinero entre ellos porque unos días les sobra dinero a unos, y les falta a otros. Pero los bancos no se lo prestan gratis. Cobran un sobreprecio. En primer lugar, ellos toman dinero del Banco Central Europeo (puesto que no pueden crear dinero de la nada), que se los cobra ahora al 3,75%. Es decir, por cada 100 euros, les impone 3,75 euros de coste. Pero el Banco Central Europeo no les presta dinero todos los días sino en las subastas determinadas. Cuando ese dinero no es suficiente, muchos bancos acuden a otros para preguntarles “si les sobra algo por ahí”. En ese momento, el banco al que le sobra dinero lo presta a un precio superior al tipo de interés oficial del 3,75. Lo cobra por ejemplo, al 5,02%, para llevarse algo de ganancia. Ese tipo de interés es el Euribor, llamado así porque proviene del inglés Euro Interbank Offered Rate, es decir, tipo de interés ofrecido entre los bancos en euros (la agencia Efe lo escribe sin acento, pues es una marca europea registrada).Lo sorprendente es que los tipos de interés centrales, o del Banco Central Europeo, no oscilan de la misma forma que el Euribor. Lo vimos hace pocas semanas: el tipo oficial bajó medio punto del 4,25% al 3,75%, y ese mismo día, el Euribor ¡subió unas décimas! ¿Por qué? Pues porque los bancos, aunque formen una asociación, a veces no se fían ni de sí mismos y se cobran más o menos lo que les da la gana. De todos modos, al final, se imponen las tendencias (y las protestas de los consumidores) y los bancos suelen acompañar al Euribor en sus subidas y bajadas, que es lo que está sucediendo ahora. Está bajando. Y si el Banco Central Europeo vuelve a bajar los tipos centrales el próximo día 6 de noviembre, seguro que en pocos días volverá a bajar el Euribor. Pero no se alegre tan rápido porque la bajada quizá no le llegue a usted inmediatamente. Hay muchos tipos de Euribor: a un mes y así hasta 12 meses. El Euribor por el cual se miden las hipotecas en España es el de doce meses que ahora está a 4,95, por cierto, tras caer 14 veces seguidas.Usted tiene una revisión anual de su hipoteca (algunos cada seis meses), y es ahí donde está el problema. ¿Se acuerda cuánto estaba esta tasa hace un año? Se lo voy a decir: 4,575%. Es decir, más bajo que ahora con lo cual si le tuvieran que revisar su hipoteca ¡usted pagaría más porque no ha bajado todavía a niveles del año pasado por estas fechas!De modo que le toca esperar un poco. Trate de renegociar con su banco para que le revise la hipoteca cada seis meses porque es bastante seguro (no del todo porque esto se mueve como las olas) que dentro de unos meses, el Euribor baje a niveles de hace un año. E incluso más.

Fuente: diario metro

Caen el número de compraventas y de hipotecas en Agosto

La compraventa de viviendas disminuyó un 36,8% en agosto respecto al mismo mes de 2007, tras intercambiarse un total de 37.744 inmuebles, según informó hoy el Instituto Nacional de Estadística (INE).


El número de compraventas de viviendas realizadas en el octavo mes del año es el menor de toda la serie, iniciada en 2007. En agosto del año pasado, las compraventas de viviendas superaron las 59.700.

La mayor parte de las viviendas que fueron transmitidas por compraventa en agosto fueron libres (91%), mientras que el 9% estaban protegidas.

Por su parte, el número de viviendas libres transmitidas por compraventa bajó un 37,2% en tasa interanual, mientras que la caída en las protegidas fue del 32,6%.

El 47% de las viviendas transmitidas por compraventa en agosto correspondió a inmuebles usados y el 53% a nuevos. Asimismo, el número de operaciones sobre viviendas nuevas bajó un 23,4% y el de usadas descendió un 47,3% respecto a agosto de 2007.

Cae el número de viviendas hipotecadas

El número de viviendas hipotecadas registró una caída en tasa interanual del 37,2% en agosto, hasta alcanzar un total de 56.174 inmuebles, según la estadística de hipotecas publicada hoy por el Instituto Nacional de Estadística (INE).

El importe medio de las hipotecas sobre viviendas bajó un 9,6% respecto a agosto de 2007 y se situó en 137.657 euros, un 2% inferior al registrado en julio de 2008.

El capital prestado para este tipo de hipotecas en el octavo mes del año rozó los 7.733 millones de euros, con un descenso del 43,2% respecto al mismo mes del año anterior.

Fuente: finanzas de ozu

Las aseguradoras afirman que no habrá quiebras en españa

La máxima responsable de UNESPA reconoció en una entrevista con Efe que algunos negocios de las aseguradoras ya han comenzado a registrar pérdidas técnicas por la crisis económica, como el que cubre los impagados de clientes (seguro de crédito), aunque sostuvo que el impacto de la crisis financiera en el sector es limitado, lo que permitirá seguir creciendo en 2008 y 2009.

"Se nos ha criticado durante algunos años porque apostábamos mucho por asumir pocos riesgos y, de hecho, somos grandes inversores en renta fija, a diferencia de otros competidores de países de la Unión Europea. El hecho de que seamos ciertamente conservadores a mi en este momento me concede bastante tranquilidad a la hora de los resultados", afirmó González de Frutos.

Dado el limitado impacto de la crisis financiera en las aseguradoras por la inexistencia de problemas de liquidez, la presidenta de UNESPA insistió en que no le cabe "la menor duda" de que ninguna compañía que opere en España quebrará.

Garantía por 100.000 euros

No obstante, recordó que en ese caso también existe un sistema que garantiza los ahorros, que "para determinados importes es mejor" que el Fondo de Garantía de Depósitos, que cubre las cantidades depositadas en entidades financieras, con un límite que se ha elevado ahora a 100.000 euros.

"En últimos años, cuando ha fallado una compañía de seguros, los clientes han recibido el 100% de sus ahorros, independientemente de cuál fuese su importe", afirmó González de Frutos, que recordó que el Consorcio de Compensación de Seguros, la empresa pública que gestiona la liquidación de aseguradoras, dispone de más de 1.400 millones de euros para hacer frente a esas eventualidades.

En cualquier caso, sostuvo que no le cabe "la menor duda de que ni un sistema ni otro van a ser necesarios" porque "nadie está pensando en quiebras, ni en el ámbito de la banca, ni en el de los seguros".

Respecto a la evolución de los ahorros que gestiona el sector, Pilar González de Frutos reconoció que, aunque las aseguradoras son un "refugio" de los inversores en tiempos de crisis porque ofrecen rentabilidad garantizada a muy largo plazo, "no podemos esperar milagros porque las familias tienen una capacidad limitada de ahorro y puede verse aún más limitada en función de la crisis económica y del empleo".

De hecho, el ahorro gestionado por seguros de vida sólo aumentó el 1,7% entre enero y septiembre, hasta situarse en 135.955 millones de euros.

Indemnizaciones por accidentes

Por otro lado, González de Frutos también se declaró partidaria de actualizar el baremo que fija las indemnizaciones a los lesionados en accidentes de automóvil de forma que se ponga "más acento en los grandes lesionados y probablemente menos en las pequeñas lesiones que a veces no dejan ni secuelas, como el latigazo cervical, que da lugar a un importante volumen de indemnizaciones".

La presidenta de UNESPA defendió que el baremo "es un sistema que ha funcionado muy bien porque ha dado mucha seguridad jurídica a las víctimas, a los conductores y a las compañías de seguros".

Además, sostuvo que ha generado un beneficio general a los clientes de seguros porque ha permitido tener una moderación en los precios y también ha beneficiado a la sociedad en su conjunto, "porque ha permitido tener soluciones extrajudiciales sacando muchos temas de los juzgados".

Respecto al nuevo modelo de supervisión en España, que estudia el Gobierno, González de Frutos se declaró más interesada "por cómo se hace la supervisión que por quién se hace la supervisión", mientras sea "profesional, independiente y moderna".

"El Banco de España lo haría con esas características. utilizaría a personas muy competentes y conocedoras de la actividad aseguradora", agregó.

Fuente: cinco días

La menor venta de viviendas y las bajas pensiones auguran un uso masivo de hipotecas inversas

La aún incipiente hipoteca inversa experimentará una "contratación masiva" en España en los próximos años debido a la conjunción de, principalmente, tres factores: el progresivo envejecimiento de la población, unas pensiones de jubilación y viudedad entre las más bajas de Europa y la caída de la venta de pisos.

Así lo prevé la primera consultora en España especializada en asesorar a mayores de 65 años en hipoteca inversa, Óptima Mayores, en su 'Informe Anual Hipoteca Inversa 2008'.

Este producto financiera es un préstamo con garantía hipotecaria dirigido a personas mayores de 65 años o dependientes cuya principal característica es que la entidad financiera paga una cantidad mensual garantizada temporal o vitaliciamente al titular, sin que éste ni sus herederos pierdan la propiedad de su vivienda hasta su fallecimiento.

Así, España es el quinto país de la UE en volumen de población mayor, con un 17% del total, si bien se espera que este porcentaje alcance el 30,8% en 2050, momento en el que España será el país más envejecido, junto a Japón.

Además, el 87% de estos mayores tiene una vivienda propiedad. Sin embargo, las pensiones de jubilación o viudedad, a menudo su única fuente de ingresos, se encuentran entre las más bajas de Europa, ya que España, según remarca la consultora, dedica a protección social un 20% del PIB, frente a la media europea del 27,5%.

En esta situación, la crisis financiera está poniendo "al límite" la capacidad financiera de estas personas que, en muchas ocasiones llevan tiempo intentando vender sus casas para aliviar su situación económica sin conseguirlo coincidiendo con el parón del mercado inmobiliario.

Por todo ello, desde Óptima Mayores se espera una "contratación masiva" de hipotecas inversas en el momento en que esta figura financiera este definitivamente regulada con el desarrollo reglamentario de la última Ley Hipotecaria (que se espera para finales de 2008 o principios de 2009), y cuando sea más conocida por los mayores a los que se destina.

YA SON 21 ENTIDADES LAS QUE LA COMERCIALIZAN.

Por otro lado, el informe pone de manifiesto que ya son 21 entidades financieras las que comercializan en la actualidad la hipoteca inversa.

Sin embargo, precisa que "la inexistencia hasta ahora de un marco legislativo que regule definitivamente esta figura ha impedido que las citadas entidades hayan lanzado el producto al mercado con la adecuada intensidad comercial".

De ellas, la consultora considera que las diez entidades que ofrecen el producto y el servicio más competitivos son, de mayor a menor valoración, Caja Duero, Kutxa, Bancaja, Caixa Sabadell, Caixa Terrasa, Caja Navarra, Catalana Occidente, BBK, La Caixa y BBVA.

Con datos aproximados, el número de hipotecas inversas suscritas en 2007 ascendió a 2.500 contratos, de los que la mayor parte correspondieron a cajas del levante español.

Fuente: europa press

El crédito hipotecario cae por primera vez en 16 años

Otro dato histórico que cae. El enésimo desde que la crisis financiera ha tomado cuerpo y ha impactado sobre la economía real. Esta vez ha sido el saldo vivo de las hipotecas, la cantidad de dinero que los españoles deben a las entidades financieras por sus inmuebles. En agosto, los españoles debían 1.058.304 millones de euros, 500 menos que en julio (caída del 0,05%), según el Banco de España.

La caída porcentual no se puede calificar de espectacular. Más bien apunta a un estancamiento y un cambio de tendencia, que contrasta con la mantenida en años anteriores: durante el año 2007, el crédito hipotecario creció a un ritmo del 15,27% y en 2006, del 24,54%. Lo significativo es que en los 20 años que el Banco de España recoge esta estadística mensual el recorte en el saldo vivo hipotecario sólo se ha producido en dos ocasiones anteriores (enero de 1992 y enero de 1988).

El aviso llegó ayer desde la Asociación Hipotecaria Española (AHE) que elabora una estadística similar desde 1992 y registraba en agosto la primera caída desde enero de ese año. La causa de la bajada hay que buscarla en que el ritmo de amortizaciones se mantuvo, mientras que la concesión de préstamos ha frenado por la crisis financiera, explica la AHE.

La crisis crediticia ha llevado a las entidades financieras, sobre todo a las cajas de ahorros, a ser más prudentes en la concesión de hipotecas. Si se observan los datos de la AHE, que informa de una caída mensual levemente menor que la del Banco de España porque suma al negocio hipotecario nacional el desarrollado en el extranjero, se ve que son este tipo de entidades las que soportan la bajada del saldo (897 millones menos).

Fuente: el pais

El mercado de crédito se recupera tras los planes de rescate

Sin prisa pero sin pausa, la ofensiva gubernamental para frenar la falta de liquidez está logrando sus objetivos. Por un lado, continúa el goteo a la baja en el mercado interbancario y, por otro, el pasado viernes se realizaron dos emisiones de deuda en el mercado europeo, las primeras en más de un mes.

El líbor a tres meses en dólares -el interés al que se prestan las entidades en dicha moneda- retrocedió ayer 36 puntos básicos -100 equivalen a punto porcentual-, hasta el 4,059%, de forma que en las últimas seis jornadas ha cedido 76 puntos básicos. Esta referencia experimentó ayer su mayor descenso diario desde el pasado 23 de enero, muy superior a la del euríbor en el mismo plazo, que bajó 5,6 puntos básicos, hasta el 5%.

'Es lógico que el líbor a tres meses sea el que más corrija, pues es el que más se había tensado', señala Luis del Río, del área de mercado de capitales del Santander. Este experto considera positivas las caídas de las referencias en todos los plazos, aunque matiza que es en los plazos más cortos, de hasta un mes de duración, donde más operaciones están cruzándose.

Por su parte, el euríbor a 12 meses, la principal referencia de las hipotecas en España, descendió 5,6 puntos básicos, hasta el 5,146%, pero acumula una notable bajada desde el récord que marcó el pasado 2 de octubre en el 5,526%. Ya se sitúa en su nivel más bajo desde el 5 de junio.

José Luis Martínez Campuzano, economista de Citi, espera que el BCE continúe con el recorte de tipos en los próximos meses y que éstos se sitúen en el 2,5% en un año.

Nuria García Manteca, de Ahorro Corporación, advierte que el proceso será paulatino, pero que las medidas han sido muy bien recibidas: 'Se mantiene cierto estrangulamiento en el interbancario, pero los precios van normalizándose'. Merrill Lynch, por su parte, aseguraba en un informe publicado ayer que 'la confianza tardará tiempo en regresar'.

El experto del Santander señala que ya empiezan a verse las primeras operaciones en los mercados de crédito, sobre todo en cuanto a certificados de depósito a corto plazo. Además, el pasado viernes se reanudaron las emisiones de deuda en el mercado europeo por primera vez desde la quiebra de Lehman Brothers. Por un lado, Gaz de France Suez emitió deuda por 1.900 millones de euros el pasado viernes en dos plazos: a 5 y a 10 años. En la operación, dirigida por BNP Paribas, se solicitaron 3.500 millones de euros y se cerró en una hora y media. 'Fue un éxito, si bien en la situación actual es necesario un gran trabajo previo de prospección', explica Noelle Cajigas, directora de mercado de capitales de la entidad francesa. El diferencial que abonará es de 200 puntos básicos sobre el swap -equivalente al euríbor a largo plazo- en el tramo corto y de 240 en el largo. Antes de la crisis, el diferencial se situaba, de media, en torno a 30 puntos básicos.

El mismo viernes, el banco británico Lloyds TSB emitió 400 millones de libras en bonos a 10 años con una prima de 225 puntos básicos respecto al rendimiento de la deuda pública en el mismo plazo.

Eso sí, el banco británico ha dado una prueba de fortaleza, ya que ha preferido no utilizar la garantía pública ofrecida por Reino Unido al realizar la colocación. El coste de este aval se calculará a partir de la media del último año de la prima de riesgo de la deuda a cinco años de la entidad en cuestión más un diferencial de 50 puntos básicos. Por supuesto, a este precio habrá que añadir el diferencial que exija el mercado a cada emisor.

Los expertos adelantan que estas emisiones de deuda por parte de GDF Suez y de Lloyds TSB serán el anticipo de más colocaciones en el futuro inmediato.

Fuente: cinco días

Los préstamos hipotecarios en UK caen a su nivel más bajo

Los préstamos hipotecarios concedidos en el Reino Unido cayeron el pasado septiembre un diez por ciento, hasta el peor nivel mensual desde enero de 2005, en comparación con agosto, informó hoy el Consejo de Prestamistas de Hipotecas (CML).

Según el CML, asociación británica que representa a las entidades que proporcionan ese tipo de préstamos, las hipotecas otorgadas en este país totalizaron el pasado mes 17.700 millones de libras (cerca de 23.000 millones euros).

"El debilitamiento del consumo y las actuales restricciones de financiación arrastrarán a la baja los datos mensuales de préstamos hipotecarios durante el resto del año y en el primer trimestre de 2009", advirtió el director general del CML, Michael Coogan.

La asociación calcula que el número de hipotecas concedidas en este país se cifrará este año en un total de 255.000 millones de libras (331.066,5 millones de euros).

Ese dato resulta notablemente inferior a los 363.000 millones de libras (algo más de 471.280 millones de euros) contabilizados en 2007 y, de confirmarse, constituiría el peor total anual desde 2002.

Los préstamos hipotecarios se han visto afectados en este país por el enfriamiento del sector inmobiliario, así como por los estrictos criterios adoptados por los bancos para otorgar esas ayudas a la luz de la crisis crediticia.

Fuente: finanzas

Unas 75.000 personas pueden tener problemas para pagar su hipoteca

Alrededor de 75.000 familias españolas pueden perder su casa por no poder hacer frente al pago de la hipoteca, según ha advertido la Organización de Consumidores y Usuarios (OCU), que pide al Gobierno la adopción de un plan urgente de protección de los ciudadanos afectados por la crisis económica. "El deterioro de la situación económica unido al fuerte endeudamiento al que se han visto sometidas las familias, en especial de aquellos que compraron su vivienda en los últimos años, está provocando, según todas las previsiones de distintos organismos, un incremento importante de la morosidad y en particular de la hipotecaria", señala OCU.

En España, según sus datos, el 49,6% de las familias tiene una hipoteca. "De cumplirse las previsiones sobre incremento de la morosidad hipotecaria de distintos organismos, alrededor de 75.000 pueden llegar a tener problemas para hacer frente al pago de sus hipotecas", advierte.

Muchas de estas familias se embarcaron en la compra de una vivienda "alentadas por las propias entidades financieras", que en gran parte de los casos han otorgado créditos de forma "poco responsable" a familias que no reunían los requisitos adecuados de solvencia, o concedían créditos por encima del 100% del valor de tasación de los activos que garantizan la deuda, denuncia OCU, que cree que no existe un sistema adecuado que garantice la protección del patrimonio de las familias afectadas por la insolvencia.

Culpables
La organización de usuarios considera "injusto" que el Ejecutivo destine millones de euros de las arcas públicas "a salvar a posibles entidades financieras en apuros, que son las verdaderas culpables de la crisis financiera en la que nos encontramos, y se olvide de ayudar a los consumidores que se encuentran en dificultades".

Entre otras cosas, propone al Ejecutivo eliminar los costes de la novación de las condiciones de los préstamos, así como la adopción de medidas de protección del patrimonio familiar y fiscales que faciliten la transmisión de la vivienda a quienes se vean afectados por una insolvencia sobrevenida. Insta además al Gobierno a reformar el sistema de ejecución hipotecaria para evitar que "desaprensivos sin escrúpulos y profesionales codiciosos" sean los únicos beneficiados de la ruina económica de las familias.

Las entidades financieras, por otra parte, "deberían actuar en consecuencia y facilitar las condiciones de pago a las familias" que podrían sufrir problemas de solvencia, concluye OCU.

Fuente: consumer

Algunos parados aplazan los pagos de las hipotecas para poder subsistir

Mientras los políticos discuten sobre la crisis financiera, los medios de comunicación llenan páginas sobre las mareantes cifras de dinero destinadas al rescate de la banca y los constructores y promotores se enfrentan al batacazo de la burbuja inmobiliaria, desde hace tiempo, muchos menorquines hacen verdaderos equilibrios para llegar a fin de mes, dramas personales que apenas trascienden, pero q ue, si duda, marcarán el inicio de un cambio profundo en la sociedad.

Oficina de desempleo

En la oficina del paro de Maó, el goteo de personas ha sido incesante este verano y el otoño, acompañado siempre por el fin de temporada, ha incrementado el flujo de solicitantes de prestación en cifras no vistas desde hacía años. Los sindicatos menorquines, lanzan la voz de alarma y advierten de que el alcance real de la crisis que vive la economía española y menorquina en particular se verá nítidamente con los datos del paro de finales de diciembre. De momento, en la jornada de ayer, un buen número de personas hacían cola ante las oficinas del SOIB (Servei d’Ocupació Illes Balears). Algunas relataron al Menorca su inquietante situación.

Marta, de 46 años, lleva ocho meses en el paro después de que el propietario de la tienda de ropa en la que trabajaba cerrara por falta de negocio. Está casada, tiene dos hijos y una hipoteca. Asegura que, a pesar de que su marido trabaja y de que sus dos hijos de 24 y 18 años respectivamente, aportan algunos ingresos extras a la economía familiar, se ve obligada muy a su pesar, a aplazar algunos pagos a los que hace frente como puede. “Las dificultades económicas me estresan, no puedo disfrutar de tranquilidad. Me ha quedado un paro de 600 euros y sólo de hipoteca tengo que pagar 1.200 euros, luego suma impuestos, agua, luz, gasolina y encima hay que comer”, se lamenta.

Ofertas de trabajo

Marta relata que durante el tiempo que lleva inscrita en las listas del SOIB como demandante de empleo, le han ofrecido dos puestos de trabajo a media jornada con un sueldo de 470 euros al mes. “He hecho cálculos y sólo en gasolina me gastaría 150. No me compensa. Prefiero disfrutar de mi familia. Desde los 22 años he trabajado toda mi vida y ahora me he vuelto un ama de casa. Como puedo intento desinhibirme de todas las preocupaciones económicas y me ha dado por hacer deporte”, apunta con una sonrisa de consuelo.

Pilar una trabajadora del sector hostelero, de 33 años, también lleva un año en el paro. Está divorciada y, al igual que muchos de los compañeros de fila ayer en el SOIB, debe pagar una hipoteca y a su cargo tiene una hija. Asegura que no se encuentra bien anímicamente. “No hay ofertas de trabajo, sólo hay que mirar el periódico para comprobarlo. Además, con los gastos que tengo, debo escoger bien aquellos empleos que me ofrecen. Sólo quiero que, al menos, cubran parte de mis necesidades. Si trabajo, debo pagar además de la hipoteca, el comedor para mi hija y una canguro”, explica.

José Sierra también aguardaba ayer su turno en la cola del SOIB, se acaba de quedar en el paro a sus 58 años. Relata que es la primera vez que se enfrenta a esta situación. Es de Barcelona y lleva 12 años en la Isla. Confiesa que tiene serias dudas sobre su futuro. “Afortunadamente no tengo hipoteca y vivo solo, pero lo que me quedará de paro no será suficiente para pagar el alquiler y las necesidades diarias. Ahora cobraré una cantidad de dinero que luego irá mermando según pasen los meses. No lo entiendo, con todo lo que he cotizado todo este tiempo, para nada”, comenta inquieto.

Confianza

Joan, de 44 años, ha finalizado su contrato de trabajo de cuatro meses en una subcontrata de Demarcación de Costas encargada del control y vigilancia del litoral. Casi todos sus compañeros han ido al paro. La temporada de verano ha terminado y este trabajo no es tan necesario. Joan está casado y también arrastra una hipoteca. No obstante, confía en reincorporarse a este mismo trabajo dentro de cuatro meses. Lleva seis años inmerso en esta curiosa dinámica laboral. “En esta situación es inevitable que mi economía se resienta, pero al estar casado los gastos y los ingresos se reparten. Mi mujer trabaja y el problema se hace más llevadero”, asevera.

Ildefonso, de 21 años, ha trabajado todo el año en la hostelería. Era camarero y su contrato finalizó. Es la primera vez que pide una prestación por desempleo y resalta que lleva tiempo buscando trabajo. “La verdad es que ya no quiero trabajar en la hostelería. El bar no te permite vivir. Me gustaría hacer cualquier otra cosa, a no ser que me ofrezcan un trabajo en un local con un buen horario. Pero eso sería pedir mucho”, explica.

Hostelería

Pedro, de 46 años, trabajó durante 26 años en el Hotel Pueblo de Sant Lluís, dejó aquel trabajo porque “la hostelería es muy sacrificada”, en los últimos tres ha trabajado en una empresa de conservación de carreteras. Está casado, tiene un hijo e insiste feliz en que no tiene ninguna hipoteca que pagar. “Me encuentro bien. Confío en que la empresa me vuelva a llamar y si no lo hace, habrá que seguir buscando algún empleo”, señala esperanzado.

Margarita, de 51 años, vecina de Alaior es fija discontinua en una empresa de calzados de esta localidad. Cuenta que su estancia en el paro será breve. “Para mi esto es normal. De abril a mayo suelo estar varias semanas en paro y ahora también creo que estaré otra semana más. No me puedo quejar”, comenta. “Además, este tiempo de descanso viene bien a las amas de casa como yo porque aprovechamos para hacer limpiezas y para hacer cosas que tenemos pendientes”, comenta.

Miedos entre inmigrantes

Entre los que ayer esperaban su turno en el SOIB, se encontraban también algunos inmigrantes. Pero ninguno quiso exponer su situación al Menorca o se escudaba en que sólo pretendían solicitar información.

El secretario general del sindicato UGT en Menorca, José Reyes, explicó además que las largas colas que antaño se formaban en las oficinas del SOIB afortunadamente han desaparecido porque la tramitación de documentos se ha agilizado en los últimos tiempos con la entrega de números y días de cita.

Los empleados del SOIB apilaban ayer expedientes sobre sus mesas, dramas personales, a los que, de momento, nadie acude en su rescate.

Aumenta la morosidad de las empresas

Las pequeñas y medianas empresas reclamaron ayer al Gobierno que elabore un reglamento para la aplicación de la Ley de morosidad, puesto que la crisis ha demostrado su “inoperancia” ante la “creciente” tasa de impagos entre las pymes, según advirtió ayer el presidente de la patronal catalana, Josep González.

Fuente: menorca.info

El euribor reacciona y baja al 5,425%

El Euribor, tipo al que se conceden la mayoría de las hipotecas de nuestro país, bajó ayer, por segundo día consecutivo, hasta situar su tasa intradiaria en el 5,425%, lo que parece indicar, según los expertos, que las iniciativas anunciadas por los países de la Eurozona, así como el recorte de tipos de interés realizado la pasada semana de forma coordinada por los bancos centrales,empiezan a tener efecto.

Este indicador cayó ayer 0,064 puntos respecto a la tasa del viernes (5,489%) y 0,087 puntos en relación al miércoles (5,512%), aunque la tasa mensual continúa en máximos históricos.
Con el descenso de ayer, el Euribor recorta su diferencial con respecto a los tipos de interés oficiales en Europa que, tras el último recorte, están en el 3,75%.

Fuente: abc

El euribor no baja ni rebajando tipos de interés

A pesar de la bajada de tipos de interés aprobada por los principales bancos centrales del mundo con la intención de inyectar optimismo al mercado, el euribor ha vuelto a subir más de dos centésimas y podría terminar el mes de octubre por encima del 5,5 por ciento.

En los últimos doce meses el indicador más utilizado para fijar el precio de las hipotecas en España ha oscilado entre el mínimo intradía del 4,287 por ciento del 23 de enero de este año y el máximo histórico del 5,526 por ciento que alcanzó el pasado 2 de octubre. En términos mensuales el indicador cerraba el mes de enero en el 4,498 por ciento y alcanzaba su máximo mensual en julio en el 5,393 por ciento.

Después de la bajada de tipos realizada por el BCE, la FED y otros bancos centrales los expertos confiaban en que se reflejara en una bajada a corto plazo del Euribor y por lo tanto de las cuotas de las hipotecas suscritas.

fuente: real estate press

La bajada de tipos se notará a partir de Diciembre en las hipotecas

La bajada drástica de los tipos de interés se notará en nuestros bolsillos dentro de dos o tres meses. Así lo vaticina la Asociación Hipotecaria Española, que prevé que las cuotas de amortización de los préstamos hipotecarios noten una eventual bajada del Euríbor en octubre a partir de diciembre y enero.

En concreto, el ahorro se traducirá en unos 45 euros al mes para una hipoteca media de 150.000 euros puesta a 30 años, lo que supondrá un cierto alivio para los deudores hipotecarios, asfixiados por la subida del Euríbor en los últimos meses.

Con todo, aún no se pueden adelantar acontecimientos, ya que lo que ha bajado ahora es el precio del dinero en la eurozona, que influye directamente en el mercado interbancario europeo, pero no de una manera inmediata.

Además, la mayoría de las cuotas hipotecarias en España está referenciadas a un Euríbor a doce meses, por lo que la evolución de este índice en las próximas semanas será decisivo para que se alivie de forma notable la carga sobre los deudores hipotecarios.

De hecho, existe un diferencial entre el precio del dinero -que ahora cuesta un 3,75%- y el Euríbor, que ayer se cotizaba a un 5,48%. Este diferencial es lo que se denomina cuota de riesgo y se amplía en periodos de falta de confianza e incertidumbre financiera, como el actual.

"Esperamos que el índice se modere medio punto como mínimo y sería deseable que se moderase aún más y bajase la cuota de riesgo ", ha señalado la Asociación Hipotecaria Española, que augura un "impacto relevante" para esta medida en el mercado hipotecario nacional.

Una medida positiva

En la misma línea, el secretario de Comunicación del sindicato CCOO, Fernando Lezcano, ha señalado que la bajada tendrá un efecto positivo en la coyuntura económica actual, el de "aliviar la carga de las hipotecas".

Asimismo, entre las principales asociaciones de los consumidores, el portavoz de la Organización de Consumidores y Usuarios (OCU), Enrique García,ha declarado que la bajada es una "buena noticia", aunque recordó a las familias que no tendrá un efecto "inmediato" en las hipotecas.

El portavoz del la Confederación Española de Consumidores y Usuarios (CECU), Antonio López, opinó que la medida "no puede ser más positiva", aunque lamentó que no haya llegado antes.

Desde la Asociación de Usuarios de Bancos, Cajas y Seguros (Adicae), su presidente, Manuel Pardos, aplaudió ha apluadido la medida, si bien ha advertido de que "no resolverá el problema del sobreendeudamiento".

Fuente: rtve

Los consumidores consumen menos y más barato

Los españoles vamos, prácticamente, las mismas veces a comprar que hace un año (56,9 veces en los primeros seis meses), pero nuestra cesta de la compra incluye menos productos (12,2 artículos) y más baratos, al tiempo que se retrasan o incluso suspenden aquellos artículos que son menos urgentes. Estas son las principales conclusiones del último informe Nielsen sobre el comportamiento de los consumidores en el primer semestre de 2008. Ante la crisis económica, la confianza de los consumidores ha caído 19 puntos en un año, siendo la economía su principal preocupación, por lo que han empezado a adaptarse comprando de forma «diferente», al buscar más las promociones, los productos con mejor relación calidad precio y, en ocasiones, cambiando de establecimiento para poder aprovechar mejor las ofertas.

No obstante, este comportamiento no es igual con todos los productos. La tendencia -subraya el informe de la consultora Nielsen- es decantarse por marcas blancas o segmentos más económicos. La primera consecuencia es que las ventas de la marca del distribuidor han crecido un 33% el pasado agosto, y representan ya el 43,2% de todos los artículos de gran consumo que compran los hogares. Asimismo, se observa una contención en el consumo de novedades, cayendo las ventas de los nuevos lanzamientos e innovaciones un 14,3% respecto a 2007.Las ventas de los electrodomésticos han caído un 12,3%, pero aumentaron un 21,5% las de videoconsolasCon todos estos cambios se ha producido un empeoramiento de casi todos los mercados. Así, los productos de gran consumo y farmacia han visto reducir las compras y sustituir marcas y productos por otros más baratos. En el caso del mercado del entretenimiento, telefonía móvil, tabaco, hostelería y ferretería hay una «clara contracción del consumo». Y en el segmento de la automoción, electrodomésticos y descanso se aplazan las compras, con caídas de las ventas de entre el 12,3% (electrodomésticos) al 4% (automoción).

En el caso del entretenimiento, que a principios de año era uno de los mercados más pujantes, en los últimos tres meses ya empieza a mostrar síntomas de incertidumbre, con un descenso de las ventas de libros (1,3%), videojuegos (5,5%) y películas (20,8%). La única excepción la constituyen las videoconsolas, con una subida de las ventas del 21,5%.

Estancamiento de los básicos

Uno de los datos que más llama la atención del informe de Nielsen es el estancamiento que ha empezado a producirse en las ventas de productos básicos de alimentación y droguería, con un crecimiento de las mismas del 1,5%, porcentaje que supone que se han estancado las ventas porque la población ha seguido creciendo.

Este comportamiento es consecuencia de la subida de los precios, sobre todo de los alimentos envasados (10,3%). En el caso de las bebidas, la subida es más moderada (5,9%) y en los productos de droguería los precios se mantienen, pero la demanda se estanca.

En conclusión, los consumidores llevan el primer semestre del año «echando números» para realizar sus compras, gastando menos en alimentación para lo que buscan las promociones y ofertas.

Precios de venta al público

Precisamente ayer el Ministerio de Industria y Comercio publicó los precios de venta de los alimentos frescos y envasados de septiembre, que en términos acumulados siguen mostrando la misma tendencia de incremento. Destacando -ver cuadro superior-, la subida de más del 40% del precio del aceite de girasol y limones, aunque se ha registrado una mayor estabilidad en los alimentos envasados en el noveno mes del año, cuyas subidas no han superado el 1%.

Fuente: abc

El miedo a los impagos llega a España

Nadie conoce a nadie. Es el título de una película en la que uno de los protagonistas provoca el pánico en la Semana Santa sevillana. Y si la crisis financiera actual fuera una película, el título bien podría ser el mismo. En el mercado interbancario hace ya muchas semanas que nadie conoce a nadie.

Da igual los negocios que se hayan hecho durante años: la confianza mutua ha desaparecido, y el pánico a prestar dinero a una entidad que, por un motivo u otro, no pueda llegar a devolverlo, ha drenado por completo el flujo de crédito a la economía.

Esa desconfianza, además, se ha trasladado al mercado de los Credit Default Swaps (CDS), los seguros ante el riesgo de quiebra de un emisor. Los precios de estos activos sobre la deuda de un buen número de entidades se han disparado, y entre ellas destacan dos cajas de ahorros españolas: Bancaja y Caja de Ahorros del Mediterráneo (CAM).

Los CDS son contratos de aseguramiento que los inversores institucionales firman ante el riesgo de que una entidad no pueda hacer frente a sus deudas. Cotizan en el mercado como un activo más, y generalmente reflejan espectaculares subidas en cuanto se conoce que el banco al que están referenciados podría tener problemas para hacer frente a los pagos de sus bonos. Uno de los ejemplos más claros se vivió a principios de esta semana con el banco islandés Glitnir. Los gestores llegaron a pagar 1.724 puntos básicos para poder poner un seguro a la deuda de la entidad y cobrar en caso de quiebra. Es decir, para cubrir una deuda de 1.000 millones de euros, había que pagar 172,4 millones de euros al año, frente a los 19,7 millones que tan sólo se abonaban a principios de 2008.

Subida brusca, mal presagio
Los swaps de los grandes bancos de inversión estadounidense también cotizaron en su momento las enormes incertidumbres sobre su futuro. Los de Lehman Brothers pasaron de 335,5 puntos básicos el 29 de agosto a 706,7 puntos el 12 de septiembre, sólo dos semanas más tarde y ya con la quiebra sobrevolando la sede del banco en Times Square, en Nueva York.

Ese mismo miedo también ha empezado a extenderse por toda España, ante la posibilidad de que una entidad no pudiese hacer frente a sus emisiones. El mercado de los CDS, junto con los desplomes de las cotizaciones de los bancos en los parqués, sirve de termómetro para conocer en qué bancos se cotizan más riesgos de impagos. Y el sector financiero español, que en los últimos días ha sido repetidamente elogiado como uno de los más sólidos y saneados del mundo, no tiene demasiados motivos para presumir.

Fuente: el economista

Y los hipotecados seguirán sufriendo

El euribor vuelve a las andadas. la bajada de agosto fue sólo un espejismo. En septiembre volvió a cerrar al alza, hasta el 5,38%, seis centésimas por encima del mes pasado. quienes tengan que revisar su hipoteca con el dato de este mes verán subir los recibos mensuales unos 59 euros por cada 150.000 euros de préstamo (hipoteca media en españa, con un interés de euríbor más 0,5% y a devolver en 25 años). O lo que es lo mismo, pagarán cerca de 709 euros más al año. la tendencia para octubre no es muy halagüeña, ya que los datos diarios del euribor han superado recientemente el 5,50%. el elevado nivel del euribor es una de las razones que han provocado que en julio sólo se abrieran hipotecas por 72.968 viviendas, un 28,6% menos que hace un año.

Fuente: boletín de idealista

Las tensiones en el interbancario hacen que el euribor alcance máximos históricos

El Euribor, el principal indicador para el cálculo de hipotecas, volvió a batir hoy el máximo histórico alcanzado ayer y marcó el 5,526 por ciento, con lo que ya son nueve jornadas consecutivas de récord intradía.


El indicador, que superó ayer por primera vez en su historia el 5,5 por ciento, mantiene así la escalada alcista de las últimas semanas, en las que ha reaccionado con fuertes subidas a la quiebra de varias entidades financieras y a la desconfianza que impera en los mercados.

El Euribor cerró septiembre con su segunda mayor tasa mensual de la historia, en el 5,384 por ciento, tras el máximo histórico de julio, del 5,393 por ciento.

Aunque suele subir cuando el Banco Central Europeo (BCE) tiene previsto subir los tipos de interés, en esta ocasión su evolución discurre independientemente de las decisiones de la institución.

De hecho, el consejo de gobierno del BCE decide hoy si modifica las tasas en la zona del euro, aunque inversores y analistas dan por hecho que mantendrá la tasa en el 4,25 por ciento.

Si el Euribor se mantiene constante durante el mes de octubre y la media se sitúa en el 5,5 por ciento, algo que nunca ha ocurrido anteriormente, las hipotecas suscritas hace un año se incrementarían en aproximadamente 80 euros mensuales o más de 900 euros al año.

Fuente: finanzas.com